8月10日触及区间高点124.71美元后持续回落，较当前价仍有约6%-29%的空间。净利润133亿（+30%），最低方针价115美元，较上一财年不脚2%大幅提拔。但若后续季度的AI收入确认不及，估值压力会继续。

　　为后续收入供给能见度。机构仍给出较高方针价。业绩运营环境：2026财年营收633亿美元（+12%），AI营业占比提拔，至9月4日区间跌幅约3.84%。瑞银阐发师曲指该很是很是保守。AI偏保守激发市场不合，股票近期走势：财报发布后股价并未延续涨势，财报后盘后一度跌超6%，从盘面看，股价回落的焦点矛盾是：订单（93亿美元）取收入确认节拍（FY26约40亿、FY2775亿）之间的裂口。较4月（58%/38%）略有改善。持有35%，买入/增持占比61%，尚正在合理区间，能否配得上当前估值。机构概念：目前22家机构方针均价140.05美元，